复星2012-15投资笔记:并非简单模仿伯克希尔,而是走出自己路线 Conan的投资笔记


http://xueqiu.com/1830611415/46281788先说一下我投资复星的心路历程…持有复星国际3年多,第一重仓股,收益率4倍左右我 自己是12年初买入的复星国际(港股上市公司00656),成本大概在4.2-4.3左右,是第一重仓股,大概30%多,持有了3年左右,目前收益率是4 倍左右(这几年是对复星的持有策略是,不卖,不卖,不卖,在港股通开市第一天,还增持了复星国际)。我觉得如果你持有一家公司3年多,还占30%多比例, 你还对研究工作有巨大兴趣,你不把这公司研究个底朝天,基本是不可能的。当 时买入复星时,可以说是遇到巨大反对声音,比如很多人就跟我说“千万不要被郭广
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

浅谈香港赌股的投资价值 秃鹫投资

[大笑]
http://xueqiu.com/7607677791/46320608        这些赌博股今年基本上业绩都会下降50%左右,如果不出意外的话,今年就是业绩底,所以从盈利角度估值的话,可参考去年的盈利的一半进行毛估估。        对于我来说,$金沙中国有限公司(01928)$ 15年利润保守按照12亿美金估计,买入价格是120亿美金,也就是924亿港币,对应的股价11.5元,现在的价格是28.8元,所以可能半年内没多大机会买入金沙。(给的估值低主要是老头子年龄大了)     
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

新浪微博似乎出现了复苏迹象,真的吗? 尹生

http://xueqiu.com/8138652508/45565983摘要:新浪微博的用户活跃程度似乎出现了复苏的迹象,但还不能确定。如果在接下来的一到两个季度,新浪微博的活跃用户数(特别是日活跃用户)增长能够保持 目前的势头甚至持续加速,并成为趋势性事件,那时其估值也就可以相应地转向单用户价值指标,从而迅速进入60~90亿美元的区间。不久前,我在福布斯的前同事在新浪微博的福布斯官方账号上发布了一条含有90后明星鹿晗的名字和图片的消息,结果让人吃惊,这条消息迅速获得了5万多次转发,8000多条评论,有两万多人点赞。对 于一本专注于严肃商业的杂志而言,这简直创造了一个奇迹。但却也在意料之
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

税收政策调整走向 对聚美跨境电商的潜在影响分析 李妍


http://xueqiu.com/8689584849/45881305财政部宣布下调美妆类进口关税税率,该政策对跨境电商影响的市场解读众说纷纭,导致$聚美优品(JMEI)$     股 价出现波动。市场担忧主要源于担心进口关税下调可能导致聚美价格竞争力下降,以及专门针对海淘的收税优惠政策可能取消将进一步使聚美丧失价格优势。综合分 析后,我们认为整体政策导向是有利于聚美的,原因是进口关税对传统渠道零售价格的影响非常小,专门针对海淘的行邮税税率下降可能性高于上升,政策调整大方 向是希望完善进口贸易渠道拉动国内消费,对合法完税的B2C海淘是
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

美联储的会 2分之1自旋

http://xueqiu.com/9132408460/461713665月4日我在雪球上回复雪友说美联储官员提早知道金融危机全面爆发,乃至有官员提早卖空股指获利。之后清风徐来提到鲍尔森回忆录也是如是说。我给他的回复是美联储的内部会议记录已经公布,有时间我会去翻翻。(遂成此文,且置因缘。)美 联储一般会在会议后公布小结(minutes),其内容枯燥空洞,但也算言简意赅。于2014年春它又开放了2008年每次会议的录音抄本,详细记录与会 人员的每一句话,乃至每一次笑声。我在2014年曾读过新闻媒体对这些抄本的描述,这次自个阅读后,得到的第一个结论是-新闻媒体果然不值信赖。美 联储的会议大
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

房多多会威胁搜房吗? 从易


http://xueqiu.com/6313049521/46269651上周听了房多多的一个会,了解了下他的运作模式。对这个刚成立三年半的公司在2014年做到2000亿的交易额有了更多的理解,也在思考这样的模式对搜房会有多大的影响。房 多多是做新房一二手联动切入房产领域的;主要做法是派一帮人扫街跟经纪人门店去谈,让他们把一些买二手房的用户介绍到新房开发商那里。同时又跟开发商说, 我这里有精准的购房用户;你不是给搜房、乐居他们优惠券吗?也给我一些,我给你导流。这样,房多多其实是帮二手房中介开辟了一个卖新房的渠道,是会受到二 手房门店欢迎的。搜房也在做类似的事,2015年Q1新房电商卖的7
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

单日大跌之后看行情 路过十八次

http://xueqiu.com/3004708315/45904734很多人都对今天的大跌发表了各自的看法,不管从博弈角度还是从未来的战略考虑,我来说说我的观点,一家之言,难免不够周全,权当抛砖引玉。市场走到今天,我想各位需要确认的一点,就是目前整个市场的成交状态早已是今非昔比,这样的环境07年没有过,更不用说交易品种不甚丰富的前面年份,任何单纯用过往交易经验来研判现在的博弈的都很难精准确认行情的方向。股 市所承担的责任已经不再是过往为国企脱困,为企业简单的融资的简单阶段,而是真正发挥其对于资金配置的一个重要工具,管理层的认知已经从尝试到重视这个工 具的积极作用。尤其在改革转型的今天,
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

我的投资之路(四) DAVID自由之路

http://xueqiu.com/5819606767/46120328我的投资之路(一)参考http://xueqiu.com/5819606767/45138983我的投资之路(二)参考http://xueqiu.com/5819606767/45209351我的投资之路(三)参考http://xueqiu.com/5819606767/46007932续上:移动集团数据部招聘结果出来,参加应聘的借调员工,其他人都成功了,只有我是唯一的失败者。我失败的原因在哪里呢?后来数据部的部长讲过,在内部招聘的这几个月内,其他人把我办公室的门都踏破了,而你一次都没来过,你真的想来这里?所以,我失败的
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

我的投资之路(三) DAVID自由之路

http://xueqiu.com/5819606767/46007932我的投资之路(一)参考http://xueqiu.com/5819606767/45138983我的投资之路(二)参考http://xueqiu.com/5819606767/45209351续上:2005 年股市有一个里程碑的事件,就是股权分置改革。以前上市公司的股权被分为可上市交易的流通股和不能上市交易的法人股,流通股是上市公司通过IPO融资发行 的股份。如果单纯从投资价值看,流通股和非流通股没有区别,但是考虑到投机性,则股权分置减少了交易筹码,所以2005年以前大多股票都有庄家入驻,因为 庄家只要控制住流通股
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發表時間:2015年6月2日 | 全文

我的投资之路(二) DAVID自由之路

http://xueqiu.com/5819606767/45209351续上:    虽然说在上海移动工作看不到希望,但我还是努力把手头的工作做好,也努力为自己争取向上走的机会,虽然前景很沉闷,但这份工作毕竟在那时给了我一份超过同 龄人的薪资收入,压力也小,有时候也有乙方的人哄着,日子也就这样一天天过去了。有些工作就是这样,一边让你觉得郁闷,一边又让你觉得舒服, 最终让你逐渐麻木。 不过当时的我是不允许这样混下去的,因为在我面前最大的一个问题,是和女朋友(现在的老婆)两地分居,我在上海,她在北京。后来的各种情况促成我离开上 海,到北京发展,在上海移动工作2
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發表時間:2015年6月2日 | 全文