下半年業績不好,派息比上半年減少,實際是不可接受的情況
今年有收購,會有番些少增長,麗港城用18億收購,假設套息1.5%,每年收入2700萬,派息可增長3%左右
負債比率29%,有50億的借錢空間,固定資產327億,估值師估高10%的話可增加33億固定資產,45%抵押可再借多15億,想做劉江華隨時都做得到,不過由於+x已遷冊,估值師還受唔受+x的掌控又是另一回事
麗城薈用8000萬裝修,回報率聲稱15%,即1200萬,派息可增長1%多d,即是就非自然增長是4%多d
現時派息7.8億,假設自然增長是10%,可增7800萬,因些今年置富不收購的話增長估計不會超過15%
借65億套1.5%即有近1億,即有13%上限的收購增長潛力,長和系海外四出收購,呢65億估計近期就有機會以名為用於收購堆填區附近的劉江...心懭神怡之類的而被抽走
貸款利率2.2%左右,如加0.5%利息會升約4800萬,和增長相比算頗為重傷,到時加唔加一件事,予左先冇壞,不過應該可以用收購黎掩飾
778比起435之流還是好得多,不要買太貴就是了,如下年派4毫7,合理價9.4,水位不多